每日經濟新聞(,)記者 靳水平 每日經濟新聞實習編輯 徐斐
軌道交通車輛檢測與控制設備供應商(,)收購動作頻頻。運達科技(300440,sz)11月19日早間公告稱,公司擬3.34億元現金收購運達集團所持匯友電氣100%股權。運達集團是運達科技的控股股東,持股運達科技51.37%的股份。運達科技與匯友電氣為同一實控人,此次交易構成關聯交易。
“收購匯友電氣有助于公司快速進入牽引供電設備業務領域。”運達科技稱。運達科技證券事務代表波告訴《每日經濟新聞》記者,公司對標的進行了深入了解,收購是方便公司能夠更快進入牽引供電設備領域;同時,此次收購是分期付款,業績承諾每完成一年,就給一次錢。
標的業績承諾3年9100萬
運達集團的實控人為何鴻云,何鴻云同時也是運達科技的實控人。若完成收購,匯友電氣將成為運達科技的全資子公司。
據介紹,此次收購采取收益法評估結果。匯友電氣股東全部權益于評估基準日2018年9月30的市場價值為3.44億元,較賬面凈資產增值2.43億元,增值率241.66%。經交易雙方協商,本次交易定價為3.34億元。
運達集團對匯友電氣在未來幾年的歸母凈利潤也進行了承諾:匯友電氣于2018年度、2019年度、2020年度的歸母凈利潤(以扣除非經常性損益前后孰低為準),分別不低于2萬元、3000萬元和3萬元,共計9100萬元。而在承諾期間內的2018年度、2019年度及2020年度任一年度,若標的未能實現以上業績承諾目標,運達集團應以現金方式向運達科技進行補償。
2017年和2018年前三季度,匯友電氣營收分別為9474.53萬元和3916.62萬元,凈利潤分別為2373.55萬元和649.11萬元。但今年前三季度完成的凈利潤距2萬元的業績承諾目標還差1850余萬元。
“業績承諾應該是能夠完成的,不然的話,運達集團也不會這樣承諾。我們對標的也進行了充分了解,相關信息在公告也有所披露。”王建波向記者表示。
運達科技介紹,此次收購匯友電氣,將采取現金分期付款方式。在前述付款前提條件全部被完成或被受讓方豁免后的15日內,運達科技向運達集團支付股權轉讓對價的40%。其余款項分別在2018年~2020年年度審計報告后15日內,分別向運達集團支付股權轉讓對價的20%。
王建波稱:“此次收購是分期付款,業績承諾每完成一年,就給一次錢。”
意在進入牽引供電設備領域
據運達科技披露,匯友電氣是軌道交通電氣化專業牽引供電設備供應商,專業從事鐵路電氣設備研制、生產和服務。標的掌握了多項軌道交通牽引供電系統特有的關鍵技術問題解決方案。匯友電氣官網信息顯示,公司目前已成功研制和推廣了三大類十三個系列主要產品,廣泛應用于國內高速、普速電氣化鐵路。
“匯友電氣長期致力于鐵路電氣設備系統的研發、制造,在牽引供電設備系統方面形成了其核心技術體系與市場口碑,公司收購匯友電氣有助于快速進入牽引供電設備業務領域。”運達科技稱。
王建波表示,運達科技戰略也有向牽引供電設備領域布局,收購匯友電氣,能夠使公司能夠盡快進入該領域。
作為一家軌道交通智能系統供應商,運達科技近年來并購動作頻頻,這并非其首次收購實控人何鴻云旗下公司。2016年3月,運達科技宣布作價1.8億元受讓恒信電氣89.9%股份,其中85.74%股份來源于其實控人何鴻云控制的寶得鼎豐。2018年2月,公司宣布用約1100萬元將恒信電氣剩余10.05%股權納入麾下。交易完成后,恒信電氣成為其全資子公司。
行業人士分析稱,軌道交通行業內的非上市公司擁抱上市公司后,前者可以獲得后者提供資本支持,后者也可利用前者的技術及市場儲備擴充自己的資源庫。
來源:和訊網
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